リスク管理
証拠金（マージン）とは、レバレッジをかけたポジションを開き維持するために差し入れる担保のことです。初期証拠金はポジションを開く際に取引所がロックするものであり、維持証拠金はポジションが清算されるまでに維持しなければならない最低限の金額です。
証拠金は、あなたがどれだけの大きさのポジションを開けるかと、そのポジションによって口座のどれだけがリスクにさらされるかの両方を決定します。無期限先物取引所では、10倍のレバレッジをかけた証拠金100ドルは想定元本1,000ドルを制御します。手数料、ファンディングレート、損益はすべて1,000ドルに対して計算される一方、100ドルは分離マージンにおいて清算までに失う可能性のある金額です。すべての保有ポジションに資金が割り当てられた後に残る余剰証拠金は、次のシグナルをそもそも執行できるかどうかを左右します。これを使い果たすことは、戦略自体に何のエラーもないのにボットが取引を停止する最も一般的な原因です。
AlgoVestaでは、暗号資産ボットのポジションサイズは1シグナルあたりの証拠金として定義されるため、1トレードあたりのエクスポージャーは自国通貨で固定され、想定元本はレバレッジの上限から自動的に決まります。注文が送信される前に、プラットフォームは取引所の最低想定元本とロットステップを確認します。要求されたサイズに近い量で約定できないシグナルは、あなたが選んでいないサイズで開かれるのではなく、最も近い有効な金額を明示したメッセージとともに拒否されます。各保有ポジションの証拠金、レバレッジ、想定元本、清算価格は、取引所が報告する値そのままに表示されます。取引所が証拠金不足を理由に注文を拒否した場合、その拒否は取引所自身のメッセージとともにボットカードに記録されるため、資金を追加するかサイズを減らすことができます。MetaTrader 5では、同等の数値はプラットフォームの口座データから取得されます。暗号資産の自動売買ページとレバレッジの項目をご覧ください。
あるトレーダーがBybitの先物口座に1,000ドルを持ち、1シグナルあたり証拠金100ドル、5倍レバレッジ、保有ポジション上限5件で運用しているとします。各シグナルは100ドルをロックし、500ドルのエクスポージャーを開きます。5つのポジションを保有すると500ドルがロックされ、500ドルが自由に使える状態になります。6件目のシグナルは、証拠金がチェックされる前にポジション数の上限でブロックされます。あるポジションが40ドルの損失を出した場合、口座のエクイティは960ドルに下がりますが、分離モードでは他のポジションの初期証拠金には影響しません。